En las faldas del volcán Tungurahua, Baños está en la Sierra Central (al suroriente de la provincia de Tungurahua), unos 40 kilómetros al este de Ambato, y a 1.829 metros sobre el nivel del mar. Tiene una superficie total de 1.073 kilómetros cuadrados, y aproximadamente 20 mil habitantes. Es la unión entre dos regiones: la Sierra y el Oriente ecuatorianos.

Fue fundada en 1553 por los Dominicos. Sin embargo, muchas historias se han tejido sobre sus orígenes, lo cual la hace no sólo la Puerta al Dorado, sino también una mágica tierra que esconde varios mitos y leyendas, algunas de ellas relatadas en los libros de Federico González Suárez.

La mayoría de la población es católica (cerca del 94%). El seis por ciento restante se distribuye entre otras religiones.

Por estar en un valle cerrado, Baños cuenta con varios microclimas,que varian de húmedo a semihúmedo y, en definitiva, con un medio ambiente privilegiado. Sus estaciones climáticas incluyen el invierno, que se presenta entre los meses de junio y agosto, y el verano, que va desde septiembre hasta mayo. La temperatura media oscila de 12 a 27 grados centígrados.